赞誉
总序
序言
第1章 计价转换、概率测度转换与期权定价
1.1 简介
1.2 自我融资策略之观念
1.3 计价单位与自我融资策略
1.4 概率测度转换
1.5 期权定价的应用
1.6 结论
附录1A 计算式(1-47)内的d*
第2章 计价转换简易模组
2.1 简介
2.2 计价转换模组之一
2.3 计价转换模组之二
2.4 计价转换模组之三
2.5 结论
第3章 远期概率测度与债券定价基础
3.1 简介
3.2 远期利率与未来即期利率的关系
3.3 债券期权定价基础
3.4 利率上限(下限)期权定价基础
3.5 T-远期概率测度的应用
3.6 结论
附录3A 欧式零息债券看涨期权定价
第4章 Vasicek利率模型
4.1 简介
4.2 零息债券与零息收益曲线
4.3 Vasicek模型
4.4 零息债券的概率分布特性
4.5 零息债券定价
4.6 结论
附录4A 证明式(4-4′)
附录4B
第5章 CIR利率模型
5.1 简介
5.2 CIR模型的来源
5.3 CIR模型的利率概率分布
5.4 CIR利率概率分布的特性
5.5 零息债券及期权定价
5.6 结论
第6章 BDT利率模型
6.1 简介
6.2 模型假设及特征
6.3 模型构建
6.4 利率二叉树构建范例
6.5 BDT的连续时间对等模型
6.6 结论
第7章 利率衍生产品：单因子模型Hull-White
7.1 简介
7.2 单因子利率模型
7.3 折价债券定价
7.4 债券期权的定价
7.5 利用利率期限结构估计参数：B(0,T)及A(0,T)
附录7A 式(7-6)的证明
第8章 双因子利率衍生产品模型Hull-White
8.1 简介
8.2 双因子利率模型
8.3 收益率及远期利率动态过程
8.4 债券期权的定价
附录8A 式（8-5）Pde的推导
附录8B A(t,T)与全部公式
第9章 付息债券期权
9.1 简介
9.2 付息债券期权：单因子利率模型
9.3 付息债券期权：双因子模型
第10章 HJM利率模型：远期利率模型
10.1 简介
10.2 远期利率随机过程
10.3 零息债券随机过程
10.4 无套利条件
10.5 高斯HJM模型
10.6 马尔科夫HJM模型
10.7 HJM远期利率模型的可能问题
10.8 结论
第11章 LIBOR市场模型：BGM模型
11.1 简介
11.2 模型所需的定义及假设
11.3 LIBOR市场模型的建立
11.4 远期概率测度下LIBOR的随机过程
11.5 结论
第12章 利率期权的定价：利率上限期权、下限期权、IRS及互换期权
12.1 简介
12.2 Caps和Caplets的定价
12.3 Floors和Floorlets的定价
12.4 利率互换合约定价
12.5 利率互换期权定价
12.6 互换期权的对冲
12.7 结论
第13章 常见的利率衍生产品
13.1 简介
13.2 预付型互换合约
13.3 预付型利率上限（下限）期权
13.4 延付型上限（下限）期权
13.5 自动型利率上限（下限）期权
13.6 固定期利率互换
13.7 单方浮动利率债券
13.8 结论
第14章 汇率挂钩利率上限/下限期权、汇率挂钩互换率和汇率挂钩固定期互换率
14.1 简介
14.2 Quanto Caplets/Floorlets
14.3 Quanto Caps/Floors
14.4 Quanto Swaps
14.5 Quanto CMS
14.6 结论
第15章 汇率挂钩利率互换期权
15.1 简介
15.2 定义及符号
15.3 本国及外国互换率的随机过程
15.4 定价模型
15.5 凸性调整项(汇率挂钩修正项)
15.6 结论
第16章 研究方法
16.1 简介
16.2 模型架构
16.3 利率波动率结构
16.4 相关系数矩阵
16.5 远期互换利率的计算
16.6 蒙特卡罗模拟的应用
第17章 美元区间保本票据的定价与分析：挂钩长短天期的固定年期互换利率
17.1 前言
17.2 美元区间保本票据产品介绍
17.3 美元区间保本票据的定价分析
17.4 敏感度分析与对冲参数分析
17.5 发行商的风险及对冲策略分析
附录17A 利率互换的久期
第18章 固定期利率互换利差挂钩债券
18.1 产品介绍与分析
18.2 投资人的风险
18.3 定价过程
18.4 敏感度分析
18.5 发行商的策略分析
18.6 投资人的投资策略分析
第19章 荷兰银行美元利率互换的定价及分析
19.1 利率互换介绍
19.2 荷兰银行美元利率互换产品内容与分析
19.3 荷兰银行美元利率互换的定价方法
19.4 敏感度分析
19.5 结论
附录19A 乔里斯基分解
第20章 随机利率下的股票互换
20.1 简介
20.2 随机利率经济
20.3 远期测度下的股价及债券价格随机过程
20.4 固定名义本金下的定价
20.5 变动名义本金下的定价
20.6 上限型股票互换的定价
20.7 结论
第21章 Delta、Gamma及分段对冲利率风险策略
21.1 简介
21.2 基本理论模型
21.3 Caps和Floors的Delta与Gamma
21.4 Cap Delta和Gamma对冲方法
21.5 Delta-Gamma中性
21.6 分段对冲法
21.7 结论
参考文献
展开
★作者的系列丛书已满足三个标准：理论有深度、实践可操作和超前要适当。我极力向学术界和相关证券及衍生品从业人员推荐！相信读者精读之后必能获得极大的收益。
——章飚
国泰君安证券资产管理公司首席执行官
★此书能够让你全面学习和掌握固定收益产品及其衍生品的特征和原理。深入浅出地论述固定收益产品的属性、风险特征、定价方法和发达国家典型的固定收益衍生品。它能够让你全面和初级地理解当今固定收益证券市场的重要原理和知识，是一本值得细读的好书。
——徐凌
海通期货公司总经理
★作者把利率金融工程学的前沿原理讲得非常透彻外，也能够很务实地介绍其实务的应用，拓开了利率相关产品的前沿知识和原理。该书能够让你学习到利率金融工程原理与实务的接轨，相信大家一定会喜欢。
——詹晓锋
国盈汇金投资管理公司董事长
广东股权投资协会会长
★此书无论从理论水平，还是从实务角度，都堪称是金融工程的经典之作，此书深入浅出地讲解利率金融工程学的整个体系结构。它是利率产品设计与定价的重要参考工具书。
——常飞
美国国家仪器有限公司资深软件工程师