本书是信托金融理论研究丛书之一，探讨的是美国受托人所提供的信托服务，主要是在债券融资等业务中的信托服务。作者以通俗易懂的语言为相关实践提供操作指引。 本书详细介绍了美国受托机构可以提供的各类信托服务，内容涵盖受托人角色、契约文件、《信托契约法》、违约前和违约后责任、破产流程、风险管理、产品种类、结构化金融、各国实践、运营、客户管理和业务管理，并展望了信托的未来。
第1 章 受托人的角色/ 1
导言: 法国巴黎市—1989 年/ 1
章节目标/ 2
1. 1 受托人的角色: 历史与演变简述/ 2
1. 2 什么是受托人? 受托人的工作是什么? / 4
1. 3 被误解的受托人角色/ 11
结论/ 13
章节摘要/ 13
案例研究/ 14
第2 章 契约和代理文件/ 15
导言: 伊利诺斯州芝加哥市—1990 年/ 15
章节目标/ 16
2. 1 契约历史与现代契约的演变/ 16
2. 2 受托人应了解契约结构和要求/ 18
2. 3 信托契约中与受托人有关的主要规定: 关键问题/ 23
2. 4 受托人应如何审查契约并就其发表意见的技巧/ 28
2. 5 影响受托人的其他信托文件/ 35
结论/ 37
章节摘要/ 38
案例研究/ 38
第3 章 《1939 年信托契约法》/ 40
导言: 华盛顿特区—1995 年/ 40
章节目标/ 41
3. 1 修订《1939 年信托契约法》的目的和历史/ 42
3. 2 受托人应了解他们在《1939 年信托契约法》(TIA) 下的责任/ 46
3. 3 《1939 年信托契约法》(TIA) 的影响与证券市场受托人角色的演变/ 54
结论/ 55
章节摘要/ 55
案例研究/ 56
第4 章 违约前受托人的职责和合规问题/ 58
导言: 纽约州纽约市—1989 年/ 58
章节目标/ 59
4. 1 结算前受托人职能/ 60
4. 2 结算后管理员职责/ 63
结论/ 72
章节摘要/ 72
案例研究/ 73
第5 章 违约后受托人的职责和破产责任/ 80
导言: 威斯康星州阿士本镇—1991 年/ 80
章节目标/ 81
5. 1 什么构成违约与违约事件? / 82
5. 2 受托人违约后责任和审慎人标准/ 85
5. 3 最佳实践做法: 受托人如何履行违约后责任/ 89
结论/ 93
章节摘要/ 94
案例研究/ 94
第6 章 破产流程和受托人的参与/ 96
导言: 纽约州纽约市—1996 年/ 96
章节目标/ 97
6. 1 与受托人相关的破产法和程序概述/ 98
6. 2 受托人在破产中的责任: 最佳实践/ 107
6. 3 受托人不履行破产责任的风险/ 113
第7 章 信托违约前后的风险管理和最佳实践/ 117
导言: 伊利诺斯州芝加哥市—1975 年/ 117
章节目标/ 118
7. 1 定义关键风险领域和总风险环境/ 119
7. 2 结算前、结算后和违约后的管理绩效/ 121
结论/ 122
章节摘要/ 122
案例研究/ 123
7. 3 违约后风险管理/ 140
7. 4 如何成功管理信托风险: 十大最佳实践做法/ 151
结论/ 152
章节摘要/ 152
案例研究/ 153
第8 章 信托产品/ 155
导言: 纽约州纽约市—2008 年10 月/ 155
章节目标/ 156
8. 1 市政债券/ 157
8. 2 公司债券/ 159
8. 3 托管/ 161
8. 4 保管/ 164
8. 5 其他信托产品/ 165
结论/ 166
章节摘要/ 167
案例研究/ 167
第9 章 结构化金融/ 169
导言: 北卡罗来纳州夏洛特市—2000 年8 月/ 169
章节目标/ 170
9. 1 证券化和基本结构性融资/ 171
9. 2 结构性金融债券是如何运作的/ 174
9. 3 受托人在结构性融资中的角色/ 176
9. 4 受托人在结构性融资和风险管理方面面临的挑战/ 178
9. 5 被误解的受托人角色/ 180
结论/ 181
章节摘要/ 181
案例研究/ 182
第10 章 全球受托人/ 183
导言: 英格兰伦敦市—2006 年/ 183
章节目标/ 184
10. 1 全球债券中所利用的信托服务/ 185
10. 2 美国和全球市场中的受托机构的角色/ 189
10. 3 受托机构如何满足全球市场所需的不断变化的责任/ 195
结论/ 195
章节摘要/ 196
案例研究/ 196
第11 章 运营/ 198
导言: 伊利诺斯州芝加哥市—1972 年/ 198
章节目标/ 199
11. 1 运营重要性/ 199
11. 2 运营职能和责任/ 200
11. 3 运营与业务管理部的互动/ 206
结论/ 207
章节摘要/ 208
案例研究/ 208
第12 章 客户关系管理/ 209
导言: 马萨诸塞州波士顿市—1990 年/ 209
章节目标/ 210
12. 1 建立稳固的客户关系的重要性/ 210
12. 2 通过结构化拜访计划建立稳固的客户关系/ 212
12. 3 客户关系管理的注意事项/ 215
结论/ 216
章节摘要/ 217
案例研究/ 217
第13 章 信托业务管理/ 218
导言: 印度班加罗尔市—2007 年/ 218
章节目标/ 219
13. 1 成功管理信托业务/ 219
13. 2 应对管理挑战并制定一项行动计划/ 221
结论/ 228
章节摘要/ 228
案例研究/ 229
第14 章 信托的未来/ 231
导言: 科罗拉多州温莎镇—如今/ 231
章节目标/ 232
14. 1 为什么信托有未来/ 232
14. 2 信托所面临的挑战/ 234
结论/ 237
章节摘要/ 238
案例研究/ 238
附件A 《1939 年信托契约法》: 关键章节摘要/ 239
附件B 受托机构: 简述/ 241
附件C 如何成功管理信托风险: 最佳实践/ 243
附件D 市政债券产品和债券发行说明/ 247
附件E SEC 转让代理规则/ 249
附件F 资产支持证券类型/ 251
附件G 典型的资产支持债券发行模式/ 253
术语表/ 254
