本书告诉投资者如何采取有效的投资研究和分析，获得超越市场平均水平的投资业绩。以价值投资为本，首先带领投资者从分析宏观经济环境出发，了解经济周期，熟知投资领域，对投资环境进行深入而透彻的讲解；然后解读在价值投资的前提下优化投资组合、评估投资风险以及量化投资目标；最后，帮助投资者平衡患得患失的投资心态，在投资中做出理智的判断和决策，并从收益与负债中看清楚投资的流动性，从中找出投资的规律。
通过阅读本书，投资者将投资的过程演变成对企业价值的分析和判断，最终能够化繁为简，提炼出有效的投资策略，在长期的投资中，获得稳定的投资业绩。
第一章 关注宏观经济 / 1
一、投资环境中的宏观投资环境 / 2
二、财政政策对股票市场的影响 / 6
三、货币政策对股票市场的影响 / 8
四、经济走势与股市 / 11
第二章 了解经济周期 / 15
一、从季节交替中认识经济周期 / 16
二、逃不开的经济周期 / 18
三、经济周期的成因 / 22
四、经济周期与价格波动 / 27
五、经济周期中的股市 / 33
第三章 熟知市场中的投资品种 / 37
一、股票：既是高收益，也是高风险 / 38
二、世界上公平的交易——外汇 / 40
三、期货投资：长期稳定赢利模式 / 43
四、能够对抗通货膨胀的黄金投资 / 46
五、利用美林投资时钟配置资产 / 50
第四章 分散投资与优化组合投资品种 / 55
一、分散投资与集中投资 / 56
二、马科维茨的投资组合理论 / 60
三、分散投资中的风险性与时间性 / 64
四、理性思维构建合理的投资组合 / 67
五、放大收益率的首选：夏普比率 / 71
第五章 利用价值投资选股 / 79
一、投资目标是企业而非股票 / 80
二、对目标企业进行全面剖析 / 83
三、关注成长性企业，抓住企业升值潜力 / 87
四、寻找管理层品质优秀的企业 / 92
五、投资消费者喜欢的企业和自己熟悉的领域 / 95
第六章 评估投资风险 / 103
一、缺少风险意识，陷入投资陷阱 / 104
二、投资风险的认知 / 109
三、巴菲特的风险认知 / 112
四、识别投资风险的分类以及特性 / 115
五、投资者的风险偏好和风险承受能力 / 119
六、风险能力测试 / 124
七、站在风险的角度，看待证券市场的投资周期 / 129
八、管理和控制投资风险 / 131
第七章 量化投资目标与策略 / 139
一、詹姆斯·西蒙斯：从数学家到量化投资 / 140
二、量化投资的前世今生 / 142
三、如同机器交易的量化投资 / 144
四、量化投资与定性投资 / 148
五、量化投资在投资中的选股应用 / 152
六、量化投资在市场中的量化目标 / 160
七、量化投资弥补人性的弱点 / 164
八、秉持价值投资理念做量化 / 166
第八章 看清市场的波动 / 171
一、波动与风险 / 172
二、市场波动中的机会 / 175
三、巴菲特：在波动中坚持价值投资 / 178
四、彼得·林奇：在波动中寻找股票 / 180
五、杰里米·格兰桑：在波动中耐心等待好牌 / 182
第九章 建立投资心智系统 / 185
一、你的心智过滤器是否被污染了 / 186
二、直觉与信念固着现象 / 195
三、查理·芒格的心智模型 / 198
第十章 交易信念引领理性交易 / 209
一、交易信念与交易时机 / 210
二、两种交易信念 / 211
三、确立交易信念 / 215
后记 一生受用不尽投资的智慧 / 218
